Apa Itu Expectancy?

Rumus sederhananya: Expectancy = (win rate x rata-rata profit) - (loss rate x rata-rata rugi).

Contoh: dari 100 trade, kamu menang 40 kali dengan rata-rata profit Rp 300 ribu dan kalah 60 kali dengan rata-rata rugi Rp 100 ribu. Expectancy = (0,4 x 300.000) - (0,6 x 100.000) = Rp 60 ribu per trade. Artinya, dalam jangka panjang strategi ini menghasilkan sekitar Rp 60 ribu setiap kali kamu entry, walaupun lebih sering kalah.

Contoh ini menunjukkan kenapa win rate tinggi saja tidak cukup. Strategi dengan win rate 70% tetap bisa rugi kalau risk reward ratio terlalu kecil, misalnya profit rata-rata Rp 50 ribu tapi rugi rata-rata Rp 200 ribu.

Cara trader memakainya:

• Hitung expectancy dari minimal 30-50 trade di jurnal trading atau hasil backtest, jangan dari 5 trade terakhir
• Nyatakan dalam satuan R (kelipatan risiko per trade) supaya bisa dibandingkan antar ukuran modal
• Kalau expectancy negatif, menambah ukuran posisi hanya mempercepat kerugian

Expectancy positif bukan janji setiap minggu hijau. Ia hanya menunjukkan arah hasil kalau strategi dijalankan konsisten dalam jumlah trade yang cukup banyak.